i hur man beräknar din sanna nettoförmögenhet täckte jag grunderna för nettoförmögenhet och hur man beräknar det. Men det finns faktiskt mer än en typ av nettovärde.

i den artikeln täckte vi vad som bäst kan beskrivas som total nettovärde, vilket verkligen är något av en överdrift. En mycket mer exakt definition är flytande nettovärde.

det följer samma allmänna beräkningsmetod för total nettoförmögenhet, men tar hänsyn till transaktionskostnader och andra faktorer som är involverade i omvandling av icke-likvida tillgångar till faktiska kontanter.

av den anledningen är flytande nettovärde lägre än den totala nettovärdet.

låt oss titta på varför det är.

varför Liquid Net Worth Matters

det kan kännas bra att citera total net worth, eftersom det verkligen är ett optimerat nummer. Du tar bruttovärdet på dina tillgångar och subtraherar sedan dina skulder, vilket ger dig en maximal nettovärde.

Liquid net worth är viktigt eftersom det bättre återspeglar hur mycket pengar du har tillgängligt om du behövde likvidera dina tillgångar i kort ordning.

som jag påpekade i hur man beräknar din sanna nettovärde använder total nettovärde följande beräkning:

tillgångar – skulder = nettovärde

men om inte dina tillgångar hålls i mycket flytande form är din flytande nettovärde verkligen din sanna nettovärde. Det beror på att det kommer att ta hänsyn till alla likvidationskostnader.

Om du var tvungen att likvidera hela din egendom för att betala för en nödkostnad, är din likvida nettovärde allt som verkligen skulle betyda.beräkningen för likvid nettovärde ser ut så här:

(tillgångar – skulder) – kostnad för att likvidera dina tillgångar = nettovärde

kostnaden för att likvidera dina tillgångar är den grundläggande skillnaden mellan total nettovärde och likvid nettovärde.

Total nettoförmögenhet vs likvida nettoförmögenhet

om bruttovärdet på dina tillgångar är $500,000, och du har $300,000 i skulder av alla slag, din totala nettoförmögenhet kommer att vara $200,000. Men din flytande nettovärde kommer att vara något mindre.låt oss till exempel säga att du behövde likvidera alla dina tillgångar för att betala för en större medicinsk procedur, för att hjälpa en familjemedlem i nöd eller att starta ett nytt företag. Eftersom likvidationen måste ske ganska snabbt, kanske du inte får fullt marknadsvärde för de tillgångar du likviderar.

i den situationen kan du sälja ditt hus för 10% mindre än rättvist marknadsvärde för att generera en snabb försäljning. Du kan göra samma sak med försäljningen av en andra bil eller ett fritidshus.

När det gäller försäljning av fastigheter måste du också dra av transaktionskostnader. Detsamma skulle vara sant om du säljer finansiella tillgångar, som aktier eller obligationer.

transaktionskostnader kommer alltid att räknas in i likvidationen av eventuella icke-kontanta tillgångar. Och i vilken grad du kan behöva rabattera en tillgång för en snabb försäljning beror på hur snabbt den behöver säljas.

Om du likviderar dina $ 500,000 i totala tillgångar måste du rabattera dem med $50,000 och sedan ådra dig $ 30,000 i likvidationskostnader, skulle dina totala tillgångar minskas till $420,000. Efter att ha subtraherat $ 300,000 i skulder kommer din likvida nettovärde att vara $120,000.

det är $ 80,000 mindre än din totala nettovärde, men det representerar din faktiska nettovärde.

För vad det är värt, om du ansöker om ett lån hos en bank, kommer de sannolikt att acceptera din totala nettovärde som det faktiska antalet. Men i en situation där du faktiskt behöver likvidera dina tillgångar för att samla in pengar, likvida nettoförmögenhet kommer att vara det verkliga antalet.

behöver du ett lån? Klicka här för att kontrollera din kurs på några sekunder.

faktorer som påverkar flytande nettovärde

dessa faktorer kommer att vara olika för alla, baserat på sammansättningen av deras innehav.

till exempel, om de flesta av dina tillgångar är i fastigheter eller pensionssparande, kommer din likvida nettoförmögenhet att vara mycket lägre än någon som har majoriteten av sina tillgångar i kontanter och likvida medel.

det finns likvidationsfaktorer som är unika för varje tillgångsklass.

verkliga likvida tillgångar

dessa inkluderar likvida medel. Exempel är:

• kassa till hands
• kontroll-och sparkonton
• penningmarknadskonton
• depositionsbevis (CDs)

eftersom det i allmänhet inte finns några avgifter eller marknadsvärdesöverväganden med någon av dessa tillgångar, kommer de inte att minskas vid likvidation.

Även om det gäller CDs betalar du normalt en liten förskottsbetalning om du likviderar certifikatet innan den angivna termen är över.

pensionsplaner

bidraget pensionsplaner gör till likvida nettoförmögenhet kan vara den mest missförstådda av alla personliga tillgångar.

de flesta människor antar om de har $200,000 i en 401(k) plan, som gör en fullständig $200,000 bidrag till deras nettoförmögenhet.

det är aldrig sant, åtminstone inte när det gäller flytande nettovärde.

anledningen är inkomstskatter. Pensionsplaner är skatteuppskjutna, men inte skattefria. Om du måste likvidera din 401(k) plan idag måste du betala vanlig inkomstskatt på det uttagna beloppet. Och om du är under 59 sek, måste du också betala ett 10% tidigt uttag straff i de flesta fall.

om din kombinerade statliga och federala inkomstskatt marginalskattesatser är 20% betalar du 30% av planens BELOPP vid likvidation (inklusive 10% straff). Den skattebiten kommer att minska en $200,000-plan ner till $ 140,000.

det kan också finnas likvidationsavgifter som betalas till planadministratören samt provisioner vid försäljning av tillgångar som innehas i planen. Det kan potentiellt raka några tusen dollar mer av värdet på din plan.

det enda begränsade undantaget är en Roth IRA, och då bara om du är minst 59 GHz och har deltagit i planen i minst fem år. Om du uppfyller dessa kvalifikationer och likviderar hela planen krävs ingen skatt eller straff. Du skulle få hela $200,000 i planen.

naturligtvis, om du är under 59 sek, måste du betala vanlig inkomstskatt och 10% tidigt uttag straff på investeringsvinstdelen av din Roth IRA.

fastigheter

När det gäller att gå likvida är fastigheter förmodligen den mest komplicerade tillgången av alla. Även på en stark bostadsmarknad kan det ta veckor att sälja ett hus. Men på en långsam marknad kan det ta månader.

exakt hur mycket det kan säljas för beror på hur snabbt du vill sälja. Om du behöver sälja direkt måste du sänka priset under det rådande marknadsvärdet. Om huset har ett rättvist marknadsvärde på $300,000, men du måste sälja snabbt, kanske du måste sänka priset till 280,000, eller till och med $270,000.

naturligtvis, om du är beredd att vänta så länge som det tar att sälja, kommer du sannolikt att få hela marknadsvärdet.

fastighetstransaktioner kostar

men förutom marknadsfaktorer finns det också transaktionskostnader. De kan vara branta.

en traditionell fastighetsmäklare tar ut en 6% provision för att sälja ett hem. Du kan enkelt få en tjänst som kommer att sälja den för betydligt mindre, men de tjänster de tillhandahåller kan minskas kraftigt. Om du behöver en snabb försäljning kanske det inte hjälper din sak.

men även bortsett från en fastighetsförsäljningskommission finns det andra kostnader. Du kan i allmänhet räkna att du måste betala mellan 1% och 2% i avslutande kostnader. De kan innebära en advokatavgift, eventuella transaktionsskatter i ditt tillstånd eller andra avgifter som tas ut till säljare på din marknad.

beroende på fastighetsmarknaden i ditt område kan du också behöva betala säljaren betalade stängningskostnader för köparen. Att betala köparens stängningskostnader är ett värdefullt incitament för att få potentiella köpare att göra ett erbjudande på ditt hem. Det är den goda delen.

nackdelen är att du faktiskt måste betala de avslutande kostnaderna. Det kan vara ytterligare 2% eller 3% av försäljningspriset på ditt hem.

sammantaget kan transaktionskostnader för att sälja ditt hem närma sig 10%. Om du vill beräkna flytande nettovärde bör du dra av det från det verkliga marknadsvärdet på ditt hem – även om du inte planerar att sälja inom en snar framtid.

affärsintressen

inklusive business equity i din nettoförmögenhet är knepigt. Under de bästa omständigheterna, värdera ett företag är en inexakt vetenskap, och inte bättre än en uppskattning. Under de värsta omständigheterna kan det vara omöjligt att komma med ett rimligt antal.

bortsett från svårigheten att värdera ett företag måste du också göra en rimlig gissning om företagets säljbarhet. Enkelt uttryckt, vissa företag är lättare att sälja än andra. Och om ett företag är för nära förknippat med dig personligen, som om jag försökte sälja ”Jeff Rose, Inc.”, verksamheten kanske inte har mycket marknadsvärde alls. I så fall är jag verksamheten så det kanske inte har mycket värde utan mig.

de flesta människor bara gissa på värdet av sina företag. Men om du vill ha ett mer exakt nummer måste du regelbundet få verksamheten bedömd av en branschexpert. Och även det kommer sannolikt att producera något annat än en ballpark.

att konvertera ett företag till kontanter är också problematiskt. Om det är din primära inkomstkälla kan det inte ens vara praktiskt att sälja det. Och även om du säljer det, kan det vara någons gissning hur lång tid det tar. Du måste också subtrahera alla affärsskulder från företagets värde.

För de flesta som är egenföretagare är det bäst att helt utesluta affärskapital från likvida nettoförmögenhet.

”inredning och prydnadssaker”

de flesta övervärderar sina personliga ägodelar, eftersom de tilldelar värderingar baserade på detaljhandelskostnaden. Men om du var tvungen att konvertera dem kontanter, detaljhandeln värde skulle vara helt irrelevant. Allt som betyder något är vad de kan säljas för. Det beror på att hitta en villig köpare.

som en allmän regel är dina personliga ägodelar förmodligen inte värda mer än 10% till 20% av deras detaljhandelsvärde. Undantag skulle vara vissa smycken eller konstverk, för vilka det finns etablerade marknader.

Du måste också överväga vilken inverkan som säljer personliga ägodelar kommer att ha på din livsstil. Det kan vara så att du inte kan sälja mer än hälften av dina personliga ägodelar och bara de som är minst nödvändiga för ditt dagliga liv.

på balans, $50,000 i inredning och prydnadssaker kan ha ETT kontantförsäljningsvärde på högst $5,000 till $10,000. Och det blir ännu lägre eftersom du förmodligen inte kan sälja dem alla.

ett exempel på hur man beräknar flytande nettovärde

Låt oss göra ett snabbt exempel för att visa skillnaden mellan total nettovärde och flytande nettovärde.

det totala värdet på dina tillgångar är $600,000, och dina skulder är $300,000. Det ger dig en total nettovärde på $300,000.

men för att bestämma flytande nettovärde, låt oss titta på varje tillgång individuellt:

• primär bostad: det rättvisa marknadsvärdet är $400,000, med en enastående hypoteksbalans på $250,000. För att sälja huset snabbt kan du sänka värdet till $380,000. Om det säljer till det priset kommer det att finnas ytterligare 10%, eller $38,000, i transaktionskostnader. Efter att ha betalat av inteckning, netto kontanter från att sälja ditt hus kommer att vara $92.000.
• bilar: du har två fordon, med ett rättvist marknadsvärde på $50,000. (Du bör verifiera värdet med Kelley Blue Book eller annan respekterad automatisk värderingstjänst.) Det finns utestående lån på $30,000, vilket gör nettovärdet av dina bilar vid försäljning $20,000.
• pensionssparande: det totala värdet är $100,000. Du måste betala 30% i skatter och påföljder plus 1% i transaktionskostnader för att helt avveckla Planen. Det sänker det till $ 69,000. Men du har också ett 401 (k) lån på $10,000 mot planen. Eftersom det skulle behöva betalas tillbaka vid likvidation är kontantvärdet på din pensionsplan 59 000 dollar.
• möbler och prydnadssaker: Du tilldelar ett värde till dessa baserat på detaljhandelskostnaden på $50,000. Men vid försäljning tar de bara 10 000 dollar. Men eftersom du också har $10,000 i kreditkortsskuld – till stor del används för att köpa dessa ägodelar – är nettokassavärdet på dina möbler och prydnadssaker noll.baserat på alla faktorer ovan ser din flytande nettovärde ut så här:
  • primär bostad: $92,000
  • bilar: $20,000
  • pensionssparande: $59,000
  • möbler och prydnadssaker: $0
  • Total flytande nettovärde: $171,000

  slutliga tankar om flytande nettovärde

  som du kan se från exemplet ovan finns det en stor skillnad mellan total nettovärde och flytande nettovärde.

  i exemplet började vi med en total nettovärde på $300,000. Men efter avdrag för marknadsföringsfaktorer, skatter och transaktionskostnader hamnade vi på $171,000.

  det är en skillnad på $129,000, vilket är långt ifrån fickbyte och avrundningsfel.

  din totala nettovärde är inte helt irrelevant, det är bara inte så exakt som du kanske vill tro. I båda fallen hjälper det att känna till både din totala och flytande nettovärde.

  historiens moral är att flytande nettovärde är närmare din sanna nettovärde. Och det gör ett starkt fall för att spara och investera ännu mer pengar än du tror att du borde. Efter att ha smält ner allt du har och betalat av alla skulder är du förmodligen värt mindre än du tror. Och mycket mindre på det.