Die Cash-App ist ein Peer-to-Peer-Zahlungsdienst (P2P) von Square Inc. (SQ), ein führendes Unternehmen in der Finanztechnologiebranche. Cash App ist nur ein Teil des Geschäftsangebots von Square, das auch Software und Point-of-Sale-Hardware für Unternehmen aller Größen umfasst. Seit dem Börsengang im November 2015 hat sich Square schnell zu einem der größten Zahlungsabwicklungsunternehmen in den USA entwickelt und sein Geschäftsmodell über die Zahlungsabwicklung hinaus auf Terminplanung, Mitarbeitermanagement und Geschäftsanalysen ausgeweitet.Square startete 2013 seinen Cash App-Dienst, um mit Diensten wie Venmo (im Besitz von Paypal), Apple Pay und Google Pay zu konkurrieren. Peer-to-Peer-Zahlungsdienste ermöglichen es Verbrauchern, mit ihren Smartphones Waren und Dienstleistungen zu bezahlen, Rechnungen zu bezahlen und Geld an Freunde und Familie zu überweisen. Cash App hat seine Funktionalität über einen Peer-to-Peer-Zahlungsdienst hinaus erweitert; Benutzer können auch direkte Einzahlungszahlungen und ACH-Zahlungen erhalten sowie Bitcoin-Kryptowährung über die Plattform kaufen. Vor kurzem hat Cash App eine neue Funktion namens Investing eingeführt. Mit diesem Produkt können Benutzer innerhalb der Anwendung provisionsfrei mit Aktien handeln.

Trotz des intensiven Wettbewerbs in der Peer-to-Peer-Zahlungsbranche war die Einführung der Cash App für Square großartig. Das Unternehmen verzeichnete zwischen 2017 und 2018 einen Umsatzanstieg in Milliardenhöhe: von 2,2 Milliarden US-Dollar im Jahr 2017 auf 3,3 Milliarden US-Dollar im Jahr 2018. Das Jahr 2018 war auch, als Cash App Venmo in Downloads übertraf, mit 33,5 Millionen kumulierten Downloads. Im Dezember 2019 hatte Cash App 24 Millionen aktive Kunden und wuchs im Jahresvergleich um 60%.

Zum 17. März 2020 hat Square eine Marktkapitalisierung von 19,47 Milliarden US-Dollar.

Geschäftsmodell der Cash App

Die Cash App kann kostenlos heruntergeladen werden und ihre Kernfunktionen — Peer-to-Peer—Zahlungen und Überweisungen auf ein Bankkonto – sind ebenfalls kostenlos. Cash App verdient Geld, indem es Unternehmen die Nutzung ihrer Anwendung in Rechnung stellt und einzelnen Benutzern Transaktionsgebühren für den Zugriff auf zusätzliche Dienste in Rechnung stellt.

Aufladen von Unternehmen

Cash App berechnet Unternehmen, die Cash App-Zahlungen akzeptieren, 2,75% pro Transaktion. Diese Zahlungen können auf zwei Arten erfolgen:

• Eine Einzelperson leistet eine Peer-to-Peer-Zahlung in der Anwendung an ein Unternehmen.
• Eine Einzelperson verwendet die Cash Card – eine Visa Prepaid—Karte, die Benutzer bestellen können und die mit ihrem Guthaben in der Anwendung verknüpft ist -, um ein Unternehmen zu bezahlen.

Beschleunigte Überweisungen und Kreditkartenzahlungen

Gegen eine Gebühr von 1,5% können einzelne Benutzer Überweisungen von ihrem Cash App-Konto auf ein Bankkonto beschleunigen. Benutzer haben die Möglichkeit, ihr Geld sofort auf ein Bankkonto zu überweisen, anstatt auf die Standardeinzahlungszeit zu warten, die zwei bis drei Tage beträgt. Einzelpersonen können die Plattform auch nutzen, um persönliche Zahlungen mit einer Kreditkarte anstelle ihres Cash App-Guthabens gegen eine Transaktionsgebühr von 3% zu tätigen.

Bitcoin Exchange

Ende 2017 startete Cash App, mit der Benutzer ihr Guthaben zum Kauf und Verkauf von Bitcoin verwenden können. Während für diesen Service bei seiner Einführung keine Gebühr erhoben wurde, begann Cash App Ende 2019, den Nutzern Gebühren von bis zu 1.76% für Bitcoin-Einkäufe in Rechnung zu stellen. Dies ist einer der profitabelsten Dienste von Cash App. Zusätzlich zur Servicegebühr gibt es in der Regel einen Unterschied von 1% bis 4% darin, was Bitcoin-Börsen und Einzelpersonen für Bitcoin bezahlen. Cash App berücksichtigt diese Unterschiede in den Preisen, die es seinen Nutzern bietet, und generiert so zusätzliche Einnahmen an den von ihm ermöglichten Börsen.Zum Beispiel könnte Cash App einen Bitcoin von einem Benutzer für $ 9.900 kaufen und ihn für $ 10.000 an einen anderen verkaufen, was einen Umsatz von $ 100 ergibt. Cash App berechnet diese Preisdifferenz basierend auf Schwankungen im Wert von Bitcoin.

Die Zukunft der Cash-App

In einer Zeit, in der Smartphones allgegenwärtig sind und die Verbraucher bereit sind, für Bequemlichkeit zu bezahlen, verlassen sich die Menschen zunehmend auf digitale Geldbörsen. Payment-to-Payment-Anwendungen sind auf dem Vormarsch, aber der Wettbewerb ist intensiv. Cash App muss mit PayPal mit einer riesigen Marktkapitalisierung von 114,8 Milliarden US-Dollar (Stand: 17. März 2020) konkurrieren. Cash App hat auch kleinere Konkurrenten, darunter Apple Pay und Google Pay, die auf iPhones und Android-Handys vorinstalliert sind. Damit Cash App auffallen kann, muss sie weiterhin aufregende neue Funktionen einführen, die neue Benutzer anziehen.

Cash App Cash-Boost-Funktion wurde im Mai 2018 ins Leben gerufen; es bietet eine Reihe von Ermäßigungen in Coffeeshops und Kettenrestaurants wie Chipotle und Subway. Diese sofortigen Cashback-Angebote sind ausschließlich über die Cash Card der Cash App verfügbar. Die Boost-Funktion zielt darauf ab, dass Benutzer ihre Geldkarten häufig verwenden. Neue „Boosts“ werden über soziale Medien angekündigt und regelmäßig hinzugefügt, wenn Square neue Partnerschaften mit beliebten Marken eingeht. Im Januar 2019 startete Square eine ähnliche kostenlose Debitkarte für Unternehmen namens Square Card.

Im dritten Quartal 2019 machte Cash App mehr als 25% des Umsatzes von Square aus. Einige Experten sagen voraus, dass das Wachstum von Cash App die Venmo-Anwendung von Paypal in naher Zukunft herausfordern könnte. Derzeit liegt die Nutzerbasis der App bei 24 Millionen, während die Nutzerbasis von Venmo ungefähr 40 Millionen beträgt.Als Square 2009 gegründet wurde, begann es mit einem Produkt, das kleinen Unternehmen die Möglichkeit gab, Kreditkartenzahlungen zu akzeptieren. Von dort aus expandierte das Unternehmen, um ein Ökosystem von Finanztechnologieprodukten zu schaffen, die es ermöglichen, ein Unternehmen ausschließlich mit Square-Produkten zu verwalten. Mit Cash App versucht Square, ein ähnliches Finanztechnologie-Ökosystem für Einzelpersonen zu schaffen. In Zukunft könnte das Cash App-Ökosystem ein Bankkonto für eine Einzelperson ersetzen.

Im April 2018 startete Cash App in Großbritannien Die Cash App-Karte ist jedoch in Großbritannien nicht verfügbar, und obwohl Benutzer sowohl in den USA als auch in Großbritannien Zugriff auf die Cash App und ihre Funktionen haben, kann kein Geld zwischen den beiden Ländern gesendet werden. Während die Business-Solution-Produkte von Square international in Ländern wie Kanada, Japan und Australien verfügbar sind, hat das Unternehmen nicht angekündigt, wann Verbraucher in diesen Ländern möglicherweise auch Zugriff auf Cash App erhalten.Am 18. März 2020 erteilte die Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) Square die bedingte Genehmigung zur Eröffnung einer Bank. Die Bank mit dem Namen Square Financial Services wird 2021 eröffnet. Es wird Kredite für kleine Unternehmen und „Einlagenprodukte“ anbieten. Die Bank wird ihren Hauptsitz in Salt Lake City, Utah, haben.