Der folgende Artikel enthält eine Methode zur Auswahl einzelner Aktien. Wenn Sie ein neuer Investor sind, empfehlen wir Ihnen, zunächst in Indexfonds oder Investmentfonds zu investieren. Dies hält Ihr Portfolio diversifiziert und reduziert das Risiko, während Sie mehr über den Aktienmarkt erfahren.

Wenn Sie sich entscheiden, in einzelne Aktien zu investieren, empfehlen wir Ihnen nicht, mehr als 10% Ihres Portfolios der individuellen Aktienauswahl zuzuweisen. In diesem Artikel erfahren Sie mehr über die Asset Allocation.

Wenn Sie ein erfahrener Investor sind und eine bewährte Methode zur Auswahl einzelner Aktien erlernen möchten, lesen Sie weiter.Eine von Bankrate durchgeführte Studie ergab, dass 52% der Amerikaner keine Aktien oder aktienbasierten Anlagen besitzen. Noch alarmierender ist, dass 74% der Erwachsenen unter 30 Jahren überhaupt keine Aktien besitzen.

Auf die Frage, warum sie nicht in Aktien investierten, gaben die marktphobischen Befragten zwei Gründe an:

• Sie wussten nicht genug über Aktien
• Sie hielten Aktien für zu riskant

Unsere heutige Gesellschaft konzentriert sich auf Technologie und schnelle Lösungen. Das heißt, wir wollen schnelle Entscheidungen treffen. Es bedeutet auch, dass wir schnell Geld mit unseren Investitionen verdienen wollen.In diesem Beitrag zeige ich Ihnen eine andere Methode, in Aktien zu investieren, eine Methode, die sich darauf konzentriert, das Unternehmen, in das Sie investieren, zu kennen und zu verstehen. Eine Methode, die darauf abzielt, das Risiko zu reduzieren.

Ich spreche von Value Investing.

Was ist Value Investing?

„Vor langer Zeit lehrte mich Ben Graham, dass der Preis das ist, was man bezahlt; Wert ist das, was man bekommt. Egal, ob es sich um Socken oder Aktien handelt, ich kaufe gerne hochwertige Waren, wenn sie markiert sind.“ – Warren Buffett, aus seinem 2008 Berkshire Hathaway Chairman’s Letter

Sie haben wahrscheinlich nicht daran gedacht, eine Aktie als Kaufware zu kaufen. Die meisten Millennial-Investoren nicht. Tatsächlich haben Studien gezeigt, dass Millennial-Investoren in ihrer Anlagestrategie passiv sind.Sie können dazu neigen, Dinge wie Ihre 401 (k) oder Indexfonds wegen ihrer Einfachheit zu bevorzugen. Dies ist jedoch nicht immer die intelligenteste Art zu investieren.

Value Investing ist intelligentes Investieren. Ich werde die Begriffe in diesem Artikel synonym verwenden. (Anmerkung des Herausgebers: Indem wir hier das Wort „intelligent“ verwenden, wollen wir nicht suggerieren, dass passives Investieren dumm ist. Es ist sehr schlau. „Intelligent“ bedeutet in diesem Fall „kenntnisreich, bewusst“ und weist auf eine tiefe Vertrautheit mit den Unternehmen hin, in die Sie investieren.)

Value Investing konzentriert sich auf die Investition in ein Qualitätsunternehmen, das Ihrer Meinung nach unterbewertet ist. Sie treffen diese Entscheidung auf der Grundlage einer starken Fundamentalanalyse.

Es ist eine Buy-and-Hold-Strategie. Es achtet auf Überreaktionen des Marktes auf aktuelle Ereignisse und darauf, an welche Unternehmen Dividenden gezahlt werden. Dies lässt einige Unternehmen aufgrund ihres langfristigen Wachstumspotenzials unterbewertet.Benjamin Graham ist der Autor von The Intelligent Investor. In einigen Kreisen ist er als „Vater des Value Investing“ bekannt.“

Er sagt, dass intelligente Anleger eine vollständige und eingehende Analyse durchführen, bevor sie investieren. Auf diese Weise erhalten sie sichere und stetige Renditen für ihre Investitionen.

Sie konzentrieren sich auch auf die Preisgestaltung. Intelligente Anleger kaufen eine Aktie nur, wenn ihr Kurs unter ihrem inneren Wert liegt.Der intrinsische Wert ist, wie Sie das Unternehmen basierend auf Ihrer eigenen Fundamentalanalyse bewerten. Sie tun dies, während Sie den Markt ignorieren. Mit anderen Worten, vergiss, was alle anderen sagen.

Intelligente Anleger suchen auch nach einer Sicherheitsmarge, bevor sie eine Aktie kaufen. Dies bedeutet, dass Sie glauben, dass es eine Lücke zwischen dem, was Sie für die Aktie bezahlen, und dem, was Sie mit der Aktie verdienen, wenn das Unternehmen wächst, gibt.

Zusammenfassend konzentriert sich Value Investing auf:

• Starke Fundamentalanalyse
• Aktien finden und kaufen, die unterbewertet sind
• Mit einer Sicherheitsmarge kaufen

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Die drei Prinzipien des Value Investing

1. Recherchieren Sie

Nehmen Sie sich Zeit, um das Unternehmen, in das Sie investieren, zu analysieren und zu verstehen, bevor Sie Aktien kaufen. Sie sollten die folgenden Dinge über das Unternehmen verstehen:

• seine langfristigen Pläne
• seine Geschäftsgrundsätze
• seine Finanzstruktur
• das Team, das es verwaltet (CEO, CFO usw.)

Value Investing legt den Fokus auf Unternehmen, die konsistente Dividenden zahlen. Warum? Reife, profitable Unternehmen zahlen oft einen Teil ihrer Gewinne an ihre Investoren zurück. Dieser Teil des Gewinns wird als Dividende bezeichnet.

Intelligente Investoren schauen immer auch über die kurzfristigen Gewinne eines Unternehmens hinaus. Es ist ihnen egal, ob das Unternehmen in den Medien beliebt ist oder nicht.

Verwandt: Warum Dividenden wichtig sind (via Investopedia)

Diversifizieren

Haben Sie jemals das Sprichwort „Legen Sie nicht alle Eier in einen Korb“ gehört? Das gilt auch für Value Investing.

Intelligente Anleger haben viele verschiedene Arten von Anlagen in ihren Portfolios. Dies schützt sie vor schweren Verlusten. Obwohl Value Investing nachweislich konstante jährliche Renditen bietet, ist dies nicht garantiert.

Related: Ein Leitfaden zur Diversifizierung

Suchen Sie nach sicheren und stetigen (nicht außergewöhnlichen) Renditen

Dieser ist für neue Anleger normalerweise schwer zu erfassen. Jeder will schnell Geld verdienen. Warum gibt es Ihrer Meinung nach so viele „5 Best Stocks for …“ -Artikel?

Im College hatte ich eine Klasse namens Advanced Investments. Mein Professor hat immer gesagt, wenn Sie über eine „heiße Aktie“ lesen, ist es bereits zu spät, um zu investieren. Es macht Sinn. Dennoch kaufen wir immer noch in den Hype ein.

Nur wenige von uns wollen Zeit und Mühe investieren, um sichere, stetige Renditen zu erzielen. Wir wollen Aktien, die an Wert explodieren und außergewöhnliche Renditen bringen. Das ist nicht realistisch.

Sie könnten in der Lage sein, Aktien wie diese zu finden, und es kann sogar für eine Weile dauern. Aber es wird nicht ewig dauern. Irgendwann wird diese Strategie scheitern.Anstatt also sofortige, marktführende Renditen zu erzielen, wollen intelligente Anleger Konsistenz. Ein intelligenter Anleger wird Jahr für Jahr mit risikoarmen, konsistenten Renditen seiner Anlagen zufrieden sein.

Suchen Sie nach Aktien, die Ihren persönlichen Bedürfnissen entsprechen. Versuchen Sie nicht, die Portfolios derer zu schlagen, die dies für Ihren Lebensunterhalt tun.

Verwandt: Warum langsame und stetige Investitionen das Rennen gewinnen (via Marketwatch)

Erste Schritte

Jetzt ist es an der Zeit, mit der Auswahl einiger Aktien zu beginnen. Aber wo soll man anfangen?

Zunächst müssen Sie feststellen, ob Sie ein defensiver Investor oder ein unternehmungslustiger Investor sind.

Es ist typisch für einen defensiven Anleger:

• Versuchen Sie, das Risiko so oft wie möglich zu reduzieren
• Gehen Sie passiver mit der Verwaltung ihres Portfolios um
• Diversifizieren Sie, indem Sie in ausgereifte Blue-Chip-Aktien sowie hochwertige Anleihen investieren

Unternehmungslustige Anleger:

• aktiver bei der Verwaltung ihrer Investitionen
• bereit, Risiken für neuere Unternehmen in der Hoffnung auf eine höhere Rendite einzugehen
• diversifiziert, aber legen Sie ein höheres Gewicht auf Aktien

Es gibt keinen falschen Weg zu investieren. Beide können intelligente Anleger sein, wenn sie die Regeln des Value Investing befolgen.

Sobald Sie sich entschieden haben, wie Sie investieren möchten, ist es Zeit, nach Aktien zu suchen. Ich schlage zwar nicht vor, dass Sie sofort eine Aktie kaufen, aber ich verstehe, dass Ihre Zeit wertvoll ist.

Ich benutze den klassischen Benjamin Graham Stock Screener von Serenity Stocks. Dies ist ein hervorragendes Instrument, um Sie bei der Suche nach unterbewerteten Aktien in die richtige Richtung zu lenken.

Sobald Sie einige Aktien gefunden haben, die Ihnen gefallen, beginnen Sie mit Ihrer Recherche. Schauen Sie sich unbedingt die zusätzlichen Links an, die ich nach jedem Abschnitt eingefügt habe. Dies wird Ihnen helfen, alles aufzufrischen, mit dem Sie nicht vertraut sind.

Nachdem Sie recherchiert haben, ist es Zeit zu investieren. Stellen Sie sicher, dass Sie nur das investieren, was Sie verlieren möchten. Denken Sie daran, dass es keine Garantien für Investitionen gibt — auch nicht für Value Investing.

Verwandt: Benjamin Grahams sieben Kriterien für die Auswahl von Value-Aktien (via Cabot)

Fazit

Für manche mag es albern erscheinen, langsamer zu investieren. Aber es gibt einen Grund, warum sie sagen, langsam und stetig gewinnt das Rennen.

Nur wenige von uns haben die Geduld, hier zu bleiben und auf konstante, stetige Renditen zu warten. Die meisten von uns wollen nur schnelles Geld.

Aber Value Investing soll nicht sexy sein. Es soll auf lange Sicht Gewinne erzielen.

Um dies effektiv zu tun, müssen Sie bereit sein, Zeit in die Forschung zu investieren. Sie müssen geduldig sein und an Ihren Aktien festhalten. Wenn Sie dies tun können, werden Sie sehen, dass Ihr Nettovermögen im Laufe der Zeit wächst.

Takeaways

Ich habe in diesem Artikel nur ein kleines Stück Value Investing angesprochen. Ich empfehle Ihnen, eine Kopie von The Intelligent Investor abzuholen und von vorne bis hinten zu lesen. Benjamin Grahams Einsicht und Denkprozess zum Thema Value Investing ist atemberaubend.

Erfahren Sie mehr:

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