¿Qué es Forex (FX)?

Forex (FX) se refiere al mercado donde se negocian varias monedas y derivados de divisas, así como a las monedas y derivados de divisas que se negocian allí. Forex es un acrónimo de «cambio de divisas».»El mercado forex es el mercado más grande y líquido del mundo por volumen de operaciones, con billones de dólares que cambian de manos todos los días. No tiene una ubicación centralizada, más bien el mercado de divisas es una red electrónica de bancos, corredores, instituciones y comerciantes individuales (principalmente a través de corredores o bancos).

Muchas entidades, desde instituciones financieras hasta inversores individuales, tienen necesidades de divisas y también pueden especular sobre la dirección del movimiento de un par de monedas en particular. Publican sus órdenes de compra y venta de divisas en la red para que puedan interactuar con otras órdenes de divisas de otras partes.

El mercado forex está abierto las 24 horas del día, cinco días a la semana, excepto los días festivos. El mercado de divisas está abierto en muchos días festivos en los que los mercados de valores están cerrados, aunque el volumen de negociación puede ser menor.

los Pares de Divisas y Cita

Cuando el comercio de divisas, que se enumeran en pares, tales como el USD/CAD, EUR/USD o USD/JPY. Estos representan el dólar estadounidense (USD) frente al dólar canadiense (CAD), el Euro (EUR) frente al USD y el USD frente al Yen japonés (JPY).

también habrá un precio asociado a cada par, como 1.2569. Si este precio se asoció con el par USD/CAD, significa que cuesta 1.2569 CAD para comprar un USD. Si el precio aumenta a 1.3336, ahora cuesta 1.3336 CAD comprar un USD. El USD ha aumentado en valor (disminución de CAD) porque ahora cuesta más CAD comprar un USD.

Lotes de divisas

En el mercado de divisas, las monedas comercian en lotes llamados lotes micro, mini y estándar. Un micro lote vale 1000 de una moneda dada, un mini lote vale 10,000 y un lote estándar vale 100,000. Esto es diferente de ir a un banco e intercambiar 5 500 para llevar en su viaje. Al operar en el mercado forex electrónico, las operaciones se realizan en bloques de divisas establecidos, y puede operar con el tamaño que desee dentro de los límites permitidos por el saldo de su cuenta de operaciones. Por ejemplo, puede intercambiar siete micro lotes (7,000) o tres mini lotes (30,000) o 75 lotes estándar (750,000).

¿Qué Tan grande es el Forex?

El mercado forex es único por varias razones, siendo la principal su tamaño. El volumen de operaciones es generalmente muy grande. Por ejemplo, las operaciones en mercados de divisas promediaron 6 dólares.6 billones por día en 2019, según el Banco de Pagos Internacionales (BPI). En comparación, este volumen supera los volúmenes de negociación de acciones globales en aproximadamente 25 veces.

Los mercados de divisas más grandes se encuentran en los principales centros financieros mundiales como Londres, Nueva York, Singapur, Tokio, Frankfurt, Hong Kong y Sídney.

Cómo operar en Forex

El mercado forex está abierto las 24 horas del día, cinco días a la semana en los principales centros financieros de todo el mundo. Esto significa que puede comprar o vender divisas en cualquier momento de la semana.

En el pasado, el comercio de divisas se limitaba en gran medida a los gobiernos, las grandes empresas y los fondos de cobertura. Pero en el mundo de hoy, el comercio de divisas es tan fácil como el clic de un ratón. Y la accesibilidad ya no es un problema porque ahora cualquiera puede operar en forex. Muchas empresas de inversión, bancos y brókers de forex minoristas ofrecen la oportunidad a las personas de abrir cuentas y operar con divisas.

Al operar en el mercado forex, está comprando o vendiendo la moneda de un país en particular, en relación con otra moneda. Pero no hay intercambio físico de dinero de una parte a otra. Eso es lo que sucede en un quiosco de divisas: piense en un turista que visita Times Square en la ciudad de Nueva York desde Japón. Puede estar convirtiendo su yen físico a dólares estadounidenses reales (y se le puede cobrar una comisión por hacerlo) para que pueda gastar su dinero mientras viaja. Pero en el mundo de los mercados electrónicos, los operadores generalmente toman una posición en una moneda específica con la esperanza de que haya algún movimiento ascendente y fortaleza en la moneda que están comprando (o debilidad si están vendiendo) para poder obtener ganancias.

Una moneda siempre se negocia en relación con otra moneda. Si vendes una moneda, estás comprando otra, y si compras una moneda estás vendiendo otra. En el mundo del comercio electrónico, se obtiene un beneficio de la diferencia entre los precios de sus transacciones.

Transacciones al contado

Una operación de mercado al contado es para entrega inmediata, que se define como dos días hábiles para la mayoría de los pares de divisas. La principal excepción es la compra o venta de USD / CAD, que se liquida en un día hábil. El cálculo del día hábil excluye los sábados, domingos y festivos legales en cualquiera de las divisas del par negociado. Durante la temporada de Navidad y Pascua, algunos comercios al contado pueden tardar hasta seis días en asentarse. Los fondos se intercambian en la fecha de liquidación, no en la fecha de transacción.

El dólar estadounidense es la moneda más negociada. El euro es la moneda de cambio más negociada, seguida del yen japonés, la libra esterlina y el franco suizo.

Los movimientos del mercado están impulsados por una combinación de especulación, fortaleza y crecimiento económicos y diferenciales de tipos de interés.

Rollover de Forex (FX)

Los comerciantes minoristas no suelen querer recibir las monedas que compran. Solo están interesados en beneficiarse de la diferencia entre sus precios de transacción. Debido a esto, la mayoría de los corredores minoristas «transferirán» automáticamente las posiciones de divisas a las 5 p. m.hora del Este cada día.

El corredor básicamente restablece las posiciones y proporciona un crédito o débito para el diferencial de tasa de interés entre las dos monedas en los pares que se mantienen. El comercio continúa y el comerciante no necesita entregar o liquidar la transacción. Cuando se cierra la operación, el operador se da cuenta de sus ganancias o pérdidas en función de su precio de transacción original y el precio al que cerró la operación. Los créditos o débitos de rollover podrían añadirse a esta ganancia o restarle valor.

Dado que el mercado de divisas está cerrado los sábados y domingos, la tasa de interés de crédito o débito de estos días se aplica el miércoles. Por lo tanto, mantener una posición a las 5 p. m.del miércoles resultará en que se le acredite o debite el triple de la cantidad habitual.

Transacciones Forward de Forex

Cualquier transacción de forex que se liquide para una fecha posterior a spot se considera un «forward».»El precio se calcula ajustando la tasa al contado para tener en cuenta la diferencia en las tasas de interés entre las dos monedas. La cantidad de ajuste se denomina «puntos de avance».»Los puntos a futuro reflejan solo el diferencial de tipos de interés entre dos mercados. No son un pronóstico de cómo se negociará el mercado al contado en una fecha en el futuro.

Un forward es un contrato a medida: puede ser por cualquier cantidad de dinero y puede establecerse en cualquier fecha que no sea un fin de semana o feriado. Al igual que en una transacción al contado, los fondos se intercambian en la fecha de liquidación.

Futuros de divisas (FX)

Un contrato de futuros de divisas o divisas es un acuerdo entre dos partes para entregar una cantidad fija de moneda en una fecha determinada, llamada vencimiento, en el futuro. Los contratos de futuros se negocian en una bolsa por valores establecidos de moneda y con fechas de vencimiento establecidas. A diferencia de un forward, los términos de un contrato de futuros no son negociables. Se obtiene un beneficio de la diferencia entre los precios a los que se compró y vendió el contrato. La mayoría de los especuladores no tienen contratos de futuros hasta su vencimiento, ya que eso requeriría que entregaran/liquidaran la moneda que representa el contrato. En cambio, los especuladores compran y venden los contratos antes de su vencimiento, obteniendo sus ganancias o pérdidas en sus transacciones.

Diferencias en el mercado Forex

Hay algunas diferencias importantes entre el mercado forex y otros mercados.

Menos Reglas

Esto significa que los inversores no están sujetos a normas o regulaciones tan estrictas como las de los mercados de acciones, futuros u opciones. No hay cámaras de compensación ni organismos centrales que supervisen todo el mercado forex. Puede vender en corto en cualquier momento porque en forex nunca está en cortocircuito; si vende una moneda, está comprando otra.

Tarifas y comisiones

Dado que el mercado no está regulado, la forma en que los corredores cobran las tarifas y comisiones variará. La mayoría de los brókers de forex ganan dinero al marcar el diferencial en pares de divisas. Otros ganan dinero cobrando una comisión, que fluctúa en función de la cantidad de moneda negociada. Algunos corredores utilizan ambos enfoques.

Acceso completo

No hay un límite en cuanto a cuándo puede y cuándo no puede operar. Debido a que el mercado está abierto las 24 horas del día, puede operar en cualquier momento del día. La excepción son los fines de semana, o cuando ningún centro financiero global está abierto debido a un día festivo.

Apalancamiento

El mercado forex permite un apalancamiento de hasta 50:1 en los EE.UU. e incluso superior en algunas partes del mundo. Eso significa que un comerciante puede abrir una cuenta por $1,000 y comprar o vender hasta 5 50,000 en moneda, por ejemplo. El apalancamiento es un arma de doble filo; magnifica tanto las ganancias como las pérdidas.

Ejemplo de Transacciones Forex

Supongamos que un operador cree que el EUR se apreciará frente al USD. Otra forma de pensar es que el USD caerá en relación con el EUR.

Compran el EUR / USD a 1.2500 y compran moneda por valor de 5 5,000. Más tarde ese día, el precio ha aumentado a 1.2550. El comerciante es de hasta 2 25 (5000 * 0.0050). Si el precio bajara a 1.2430, el comerciante estaría perdiendo $35 (5000 * 0.0070).

Los precios de las divisas se mueven constantemente, por lo que el operador puede decidir mantener la posición durante la noche. El corredor transferirá la posición, lo que resultará en un crédito o débito basado en el diferencial de tasa de interés entre la zona del euro y los EE.UU. Si la zona del Euro tiene una tasa de interés del 4% y los EE. UU. tiene una tasa de interés del 3%, el operador es propietario de la moneda de tasa de interés más alta porque compró EUR. Por lo tanto, en el rollover, el trader debe recibir un pequeño crédito. Si la tasa de interés del EUR fuera inferior a la tasa del USD, el operador se debitaría al rollover.

El rollover puede afectar a una decisión de negociación, especialmente si la operación se puede realizar a largo plazo. Las grandes diferencias en las tasas de interés pueden dar lugar a créditos o débitos significativos cada día, lo que puede mejorar o erosionar en gran medida las ganancias (o aumentar o reducir las pérdidas) de la operación.

La mayoría de los corredores también proporcionan apalancamiento. Muchos corredores en los Estados Unidos ofrecen apalancamiento de hasta 50: 1. Supongamos que nuestro operador utiliza apalancamiento 10: 1 en esta transacción. Si usa 10:1 apalancamiento el comerciante no está obligado a tener 5 5,000 en su cuenta, a pesar de que están negociando currency 5,000 en moneda. Sólo necesitan 5 500. Siempre y cuando tengan un apalancamiento de 5 500 y 10:1, pueden intercambiar divisas por valor de 5 5,000. Si utilizan apalancamiento de 20:1, solo necesitan $250 en su cuenta (porque 2 250 x 20 = 5 5,000).

Obtener un beneficio de 2 25 bastante rápido teniendo en cuenta que el operador solo necesita $500 o 2 250 en el capital (o incluso menos si usa más apalancamiento), muestra el poder del apalancamiento. La otra cara de la moneda es que si este comerciante solo tuviera $250 en su cuenta y la operación fuera en su contra, podría perder su capital rápidamente.

Se recomienda que los traders gestionen el tamaño de su posición y controlen su riesgo para que ninguna operación individual resulte en una gran pérdida.