În Cum de a calcula valoarea netă adevărat am acoperit elementele de bază ale valorii nete, și cum să-l calculeze. Dar există de fapt mai mult de un tip de valoare netă.

în acel articol, am acoperit ceea ce ar putea fi cel mai bine descris ca valoare netă totală, ceea ce este într-adevăr o exagerare. O definiție mult mai precisă este valoarea netă lichidă.

urmează aceeași metodologie generală de calcul pentru valoarea netă totală, dar ia în considerare costurile de tranzacție și alți factori implicați în conversia activelor nelichide în numerar real.din acest motiv, valoarea netă lichidă este mai mică decât valoarea netă totală.

să ne uităm la ce este.

De ce contează valoarea netă lichidă

se poate simți bine să citezi valoarea netă totală, deoarece este într-adevăr un număr optimizat. Luați valoarea brută a activelor dvs., apoi scăzând pasivele, ceea ce vă lasă cu o valoare netă maximă.

valoarea netă lichidă contează pentru că reflectă mai bine suma de bani pe care o aveți la dispoziție dacă aveți nevoie să vă lichidați activele în scurt timp.

după cum am subliniat în Cum să calculați valoarea netă reală, valoarea netă totală utilizează următorul calcul:

Active – Pasive = valoare netă

dar dacă activele dvs. nu sunt deținute într-o formă foarte lichidă, valoarea netă lichidă este într-adevăr valoarea netă reală. Asta pentru că va lua în considerare toate costurile de lichidare.

dacă ar trebui să vă lichidați întreaga proprietate pentru a plăti o cheltuială de urgență, valoarea netă lichidă este tot ceea ce ar conta cu adevărat.

calculul valorii nete lichide arată astfel:

(Active – Pasive) – Cost pentru lichidarea activelor = valoare netă

costul lichidării activelor este diferența de bază dintre valoarea netă totală și valoarea netă lichidă.

valoarea netă totală vs.valoarea netă lichidă

dacă valoarea brută a activelor dvs. este de 500.000 USD și aveți 300.000 USD în pasive de toate tipurile, valoarea dvs. netă totală va fi de 200.000 USD. Dar valoarea ta netă lichidă va fi ceva mai puțin.

de exemplu, să presupunem că trebuie să vă lichidați toate activele pentru a plăti o procedură medicală majoră, pentru a ajuta un membru al familiei care are nevoie sau pentru a începe o nouă afacere. Deoarece lichidarea ar trebui să se întâmple destul de repede, de asemenea, s-ar putea să nu obțineți valoarea de piață completă pentru activele pe care le lichidați.

în această situație, s-ar putea vinde casa ta pentru 10% mai puțin decât valoarea justă de piață pentru a genera o vânzare rapidă. S-ar putea să faceți același lucru cu vânzarea unei a doua mașini sau a unei case de vacanță.

în cazul vânzării de bunuri imobiliare, va trebui, de asemenea, să deduceți costurile tranzacției. Același lucru ar fi adevărat dacă vindeți active financiare, cum ar fi acțiuni sau obligațiuni.

costurile de tranzacție vor figura întotdeauna în lichidarea oricăror active fără numerar. Iar gradul în care va trebui să reduceți un activ pentru o vânzare rapidă va depinde de cât de repede trebuie vândut.

dacă în lichidarea dvs. de 500.000 USD în active totale, trebuie să le reduceți cu 50.000 USD, apoi să suportați 30.000 USD în costuri de lichidare, activele dvs. totale ar fi reduse la 420.000 USD. După scăderea a 300.000 USD în pasive, valoarea netă lichidă va fi de 120.000 USD.

asta înseamnă 80.000 de dolari mai puțin decât valoarea netă totală, dar reprezintă valoarea netă reală.

pentru ceea ce merită, dacă solicitați un împrumut la o bancă, ei vor accepta probabil valoarea netă totală ca număr real. Dar într-o situație în care de fapt trebuie să vă lichidați activele pentru a strânge numerar, valoarea netă lichidă va fi numărul real.

aveți nevoie de un împrumut? Click aici pentru a verifica rata în câteva secunde.

factori care afectează valoarea netă lichidă

acești factori vor fi diferiți pentru toată lumea, pe baza compoziției exploatațiilor lor.

de exemplu, dacă majoritatea activelor dvs. sunt în economii imobiliare sau de pensionare, valoarea netă lichidă va fi mult mai mică decât cineva care are majoritatea activelor în numerar și echivalente de numerar.

există factori de lichidare unici pentru fiecare clasă de active.

active lichide reale

acestea includ numerar și echivalente de numerar. Exemple sunt:

• numerar la îndemână
• conturi de verificare și economii
• conturi de pe piața monetară
• certificate de depozit (CDs)

deoarece, în general, nu există taxe sau considerații privind valoarea de piață cu oricare dintre aceste active, acestea nu vor fi reduse la lichidare.

deși în cazul CDs, veți plăti în mod normal o mică penalitate de plată în avans dacă lichidați certificatul înainte de expirarea termenului declarat.

planuri de pensionare

planurile de pensionare contribuția face la valoarea netă lichid ar putea fi cel mai greșit înțeles de toate activele personale.

majoritatea oamenilor presupun că dacă au 200.000 de dolari într-un plan de 401(k), asta aduce o contribuție completă de 200.000 de dolari la valoarea lor netă.

asta nu este niciodată adevărat, cel puțin nu în cazul valorii nete lichide.

motivul este impozitul pe venit. Planurile de pensionare sunt amânate, dar nu sunt scutite de taxe. Dacă trebuie să vă lichidați planul 401(k) astăzi, va trebui să plătiți impozitul pe venit obișnuit pe suma retrasă. Și dacă aveți sub 59 de ani, va trebui, de asemenea, să plătiți o penalizare de retragere anticipată de 10% în majoritatea cazurilor.

dacă ratele de impozitare marginale combinate de stat și federale ale impozitului pe venit sunt de 20%, veți plăti 30% din suma planului la lichidare (inclusiv pedeapsa de 10%). Această mușcătură fiscală va reduce un plan de 200.000 de dolari până la 140.000 de dolari.

pot exista, de asemenea, taxe de lichidare, plătibile administratorului planului, precum și comisioane pentru vânzarea activelor deținute în plan. Asta ar putea rade câteva mii de dolari mai mult din valoarea planului tău.

singura excepție limitată este un IRA Roth și apoi numai dacă aveți cel puțin 59 de ani și ați participat la plan timp de cel puțin cinci ani. Dacă îndepliniți aceste calificări și lichidați întregul plan, nu va fi necesară nicio taxă sau penalizare. Vei primi toți cei 200.000 de dolari din plan.

desigur, dacă aveți sub 59 de ani, va trebui să plătiți impozitul pe venit obișnuit și penalitatea de retragere anticipată de 10% din partea câștigurilor din investiții a IRA Roth.

Real Estate

când vine vorba de a merge lichid, imobiliare este, probabil, cel mai complicat activ de toate. Chiar și pe o piață imobiliară puternică, poate dura săptămâni pentru a vinde o casă. Dar pe o piață lentă, poate dura luni de zile.exact cât de mult poate fi vândut va depinde de cât de repede doriți să vindeți. Dacă trebuie să vindeți imediat, va trebui să reduceți prețul sub valoarea de piață predominantă. Dacă casa are o valoare justă de piață de 300.000 USD, dar trebuie să vindeți rapid, este posibil să trebuiască să scăpați prețul până la 280.000 sau chiar 270.000 USD.desigur, dacă sunteți pregătit să așteptați atâta timp cât este nevoie pentru a vinde, veți obține probabil valoarea de piață completă.

costurile tranzacțiilor imobiliare

dar, în afară de factorii de piață, există și costuri de tranzacție. Acestea pot fi abrupte.

un agent imobiliar tradițional va percepe un comision de 6% pentru a vinde o casă. Puteți obține cu ușurință un serviciu care îl va vinde substanțial mai puțin, dar serviciile pe care le oferă pot fi mult reduse. Dacă aveți nevoie de o vânzare rapidă, este posibil să nu vă ajute cauza.

dar chiar și în afară de un comision de vânzări imobiliare, există și alte costuri. În general, vă puteți da seama că va trebui să plătiți între 1% și 2% din costurile de închidere. Acestea pot implica o taxă de avocat, orice taxe de tranzacție din statul dvs. sau alte taxe percepute vânzătorilor de pe piața dvs.

în funcție de piața imobiliară din zona dvs., poate fi necesar să plătiți costurile de închidere plătite de vânzător pentru cumpărător. Plata costurilor de închidere ale cumpărătorului este un stimulent valoros pentru a determina potențialii cumpărători să facă o ofertă pe casa ta. Asta e partea bună.

dezavantajul este că va trebui să plătiți aceste costuri de închidere. Asta ar putea fi un alt 2% sau 3% din prețul de vânzare al casei tale.în total, costurile de tranzacție pentru vânzarea casei dvs. se pot apropia de 10%. Dacă doriți să calculați valoarea netă lichidă, ar trebui să deduceți acest lucru din valoarea justă de piață a casei dvs. – chiar dacă nu intenționați să vindeți în viitorul apropiat.

interese de afaceri

inclusiv de capital de afaceri în valoare netă este dificil. În cele mai bune condiții, evaluarea unei afaceri este o știință inexactă și nu mai bună decât o estimare. În cele mai grave circumstanțe, poate fi imposibil să veniți cu un număr rezonabil.

în afară de dificultatea de a evalua o afacere, trebuie să faceți și o presupunere rezonabilă asupra comercializării afacerii. Mai simplu spus, unele afaceri sunt mai ușor de vândut decât altele. Și dacă o afacere este prea strâns asociată cu tine personal, ca și cum aș încerca să vând „Jeff Rose, Inc.”este posibil ca afacerea să nu aibă deloc o valoare de piață. În acest caz, eu sunt afacerea, așa că s-ar putea să nu aibă prea multă valoare fără mine.

cei mai mulți oameni doar ghici la valoarea afacerilor lor. Dar dacă doriți un număr mai precis, va trebui să aveți periodic afacerea evaluată de un expert din industrie. Și chiar că este probabil să producă nimic mai mult decât un stadion.

conversia unei afaceri în numerar este, de asemenea, problematică. Dacă este sursa principală de venit, vânzarea poate să nu fie chiar practică. Și chiar dacă îl vindeți, poate ghici oricine cât va dura. De asemenea, va trebui să scădeți orice datorii de afaceri din valoarea afacerii.

pentru majoritatea persoanelor care desfășoară activități independente, cel mai bine este să excludeți complet capitalul de afaceri din valoarea netă lichidă.

„mobilier și Brelocuri”

majoritatea oamenilor își supraevaluează bunurile personale, deoarece atribuie evaluări bazate pe costul cu amănuntul. Dar dacă ar trebui să le convertiți în numerar, valoarea de vânzare cu amănuntul ar fi complet irelevantă. Tot ce contează este pentru ce ar putea fi vândute. Acest lucru va depinde de găsirea unui cumpărător dispus.

ca regulă generală, bunurile dvs. personale nu valorează probabil mai mult de 10% până la 20% din valoarea lor de vânzare cu amănuntul. Excepții ar fi anumite articole de bijuterii sau opere de artă, pentru care există piețe stabilite.de asemenea, trebuie să luați în considerare impactul pe care vânzarea bunurilor personale îl va avea asupra stilului dvs. de viață. Este posibil să nu puteți vinde mai mult de jumătate din bunurile personale și doar cele care sunt cel mai puțin esențiale pentru viața de zi cu zi.

în echilibru, 50.000 USD în mobilier și bibelouri pot avea o valoare de vânzare în numerar de cel mult 5.000 până la 10.000 USD. Și asta va fi și mai mic, deoarece probabil că nu le puteți vinde pe toate.

un exemplu de cum se calculează valoarea netă lichidă

să facem un exemplu rapid pentru a demonstra diferența dintre valoarea netă totală și valoarea netă lichidă.valoarea totală a activelor dvs. este de 600.000 USD, iar datoriile dvs. sunt de 300.000 USD. Asta vă oferă o valoare netă totală de $300,000.dar pentru a determina valoarea netă lichid, să ne uităm la fiecare activ individual:

• reședință primar: valoarea justă de piață este de 400.000$, cu un sold ipotecar restante de 250.000$. Pentru a vinde casa rapid, S-ar putea scadea valoarea la 380.000 dolari. Dacă se vinde la acest preț, vor exista încă 10%, sau 38.000 USD, în costurile tranzacției. După achitarea ipotecii, numerarul net din vânzarea casei dvs. va fi de 92.000 USD.
• Cars: aveți două vehicule, cu o valoare justă de piață de 50.000 de dolari. (Ar trebui să verificați valoarea cu Kelley Blue Book sau un alt serviciu de evaluare auto respectat.) Există împrumuturi restante de 30.000 de dolari, ceea ce face ca valoarea netă a mașinilor dvs. la vânzare să fie de 20.000 de dolari.
• economii de pensionare: valoarea totală este de 100.000 USD. Ar trebui să plătiți 30% în impozite și penalități plus 1% în costurile tranzacției pentru a lichida complet planul. Asta scade la 69.000 de dolari. Dar aveți, de asemenea, un împrumut de 401(k) de 10.000 USD împotriva planului. Din moment ce ar trebui să fie plătit înapoi la lichidare, valoarea în numerar a planului de pensionare este $59,000.
• mobila si brelocuri: Atribuiți o valoare acestora pe baza costului de vânzare cu amănuntul de 50.000 USD. Dar la vânzare, aduc doar 10.000 de dolari. Dar din moment ce aveți și datorii de 10.000 de dolari pe cardul de credit – utilizate în mare parte pentru a achiziționa acele bunuri – valoarea netă în numerar a mobilierului și a bibelourilor dvs. este zero.

pe baza tuturor factorilor de mai sus, valoarea netă lichid arata ca acest lucru:

• reședință primar: $92,000
• Masini: $20,000
• economii de pensionare: $59,000
• mobilier și Brelocuri: $0
• valoarea netă totală lichid: $171,000

Gânduri finale privind valoarea netă lichidă

după cum puteți vedea din exemplul de mai sus, există o mare diferență între valoarea netă totală și valoarea netă lichidă.

În exemplu, am început cu o valoare netă totală de $300,000. Dar după deducerea factorilor de marketing, a impozitelor și a costurilor de tranzacție, am ajuns la 171.000 USD.

aceasta este o diferență de $129,000, care este un drum lung de la schimbarea buzunarului și erorile de rotunjire.

valoarea ta netă totală nu este complet irelevantă, nu este atât de exactă pe cât ai vrea să crezi. În ambele cazuri, vă ajută să cunoașteți atât valoarea netă totală, cât și cea lichidă.

Morala poveștii este că valoarea netă lichidă este mai aproape de adevărata ta valoare netă. Și asta face un caz puternic pentru economisirea și investirea și mai multor bani decât credeți că ar trebui. După topirea tot ce ai, și achitarea tuturor datoriilor, esti, probabil, în valoare de mai puțin decât crezi. Și mult mai puțin la asta.