Che cos’è un consulente finanziario?
Un consulente finanziario fornisce consulenza finanziaria o orientamento ai clienti per la compensazione. I consulenti finanziari (a volte scritti come consulenti) possono fornire molti servizi diversi, come la gestione degli investimenti, la pianificazione fiscale e la pianificazione immobiliare. Sempre più spesso, i consulenti finanziari agiscono come un “one-stop-shop” fornendo tutto, dalla gestione del portafoglio ai prodotti assicurativi.
I consulenti registrati devono possedere la licenza Series 65 per condurre affari con il pubblico. Un’ampia varietà di altre licenze e certificazioni può essere richiesta a seconda dei servizi forniti da un determinato consulente finanziario.
Key Takeaways
- Un consulente finanziario è un professionista che fornisce competenze per le decisioni dei clienti in materia di denaro, finanze personali e investimenti.
- I consulenti finanziari possono lavorare come agente indipendente o possono essere impiegati da una società finanziaria più grande.
- I consulenti registrati devono superare uno o più esami ed essere adeguatamente autorizzati per poter svolgere affari con i clienti.
- A differenza degli agenti di cambio che semplicemente eseguono ordini sul mercato, i consulenti finanziari forniscono una guida e prendono decisioni informate per conto dei loro clienti.
Gestione del portafoglio
Comprensione dei consulenti finanziari
Consulente finanziario è un termine generico senza una definizione precisa del settore. Di conseguenza, questo titolo può descrivere molti diversi tipi di professionisti finanziari. Agenti di cambio, agenti assicurativi, preparatori fiscali, gestori di investimenti e pianificatori finanziari possono essere considerati consulenti finanziari. Pianificatori immobiliari e banchieri possono anche cadere sotto questo ombrello.
Ancora, una distinzione importante può essere fatta: cioè, un consulente finanziario deve effettivamente fornire orientamento e consulenza. Un consulente finanziario può essere distinto da un broker di esecuzione che semplicemente pone mestieri per i clienti o un commercialista fiscale che prepara semplicemente dichiarazioni dei redditi senza fornire consigli su come massimizzare i vantaggi fiscali.
Inoltre, ciò che può passare come consulente finanziario in alcuni casi può essere semplicemente un venditore di prodotti, come un agente di cambio o un agente di assicurazione sulla vita. Un vero consulente finanziario dovrebbe essere un professionista finanziario ben istruito, accreditato, esperto che lavora per conto dei suoi clienti, invece di servire gli interessi di un istituto finanziario massimizzando le vendite di determinati prodotti o capitalizzando sulle commissioni dalle vendite.
Generalmente, un consulente finanziario è un professionista indipendente che opera in una capacità fiduciaria in cui gli interessi di un cliente vengono prima dei propri. Tuttavia, solo i consulenti di investimento registrati (RIA), che sono governati dall’Investment Advisers Act del 1940, sono tenuti a un vero standard fiduciario. Questo standard fiduciario impone che una RIA deve sempre incondizionatamente mettere i migliori interessi del cliente davanti ai propri, indipendentemente da tutte le altre circostanze. Ci sono alcuni agenti e broker che scelgono di praticare in questa veste, come fiduciario, come un modo per attirare i clienti. Tuttavia, la loro struttura di compensazione è tale che sono vincolati dai contratti delle società in cui lavorano.
263.000
C’erano 263.000 consulenti finanziari professionali negli Stati Uniti a partire dal 2019, secondo il Bureau of Labor Statistics.
La distinzione fiduciaria
Dall’emanazione dell’Investment Adviser Act del 1940, esistono due tipi di relazioni tra gli intermediari finanziari e i loro clienti. Questi sono lo standard di ragionevolezza e lo standard fiduciario più rigoroso. Queste relazioni caratterizzano la natura delle transazioni tra rappresentanti registrati e clienti nello spazio broker-dealer. Esiste una relazione fiduciaria che richiede ai consulenti registrati presso la Securities and Exchange Commission (SEC) come consulenti di investimento registrati di esercitare doveri di lealtà, cura e piena divulgazione nelle loro interazioni con i clienti.
Mentre il primo si basa sul principio di “caveat emptor” guidato da regole auto-governate di “idoneità” e “ragionevolezza” nel raccomandare un prodotto o una strategia di investimento, il secondo è fondato su leggi federali che impongono i più alti standard etici. Al suo centro, il rapporto fiduciario si basa sulla necessità che un consulente finanziario deve agire per conto di un cliente in un modo che il cliente agirebbe per se stesso se avesse le conoscenze e le competenze necessarie per farlo.
Consulenti finanziari vs. Pianificatori finanziari
Il pianificatore finanziario è un particolare tipo di consulente finanziario che si specializza nell’aiutare le aziende e gli individui a creare un programma per soddisfare gli obiettivi finanziari a lungo termine.
Un pianificatore finanziario potrebbe avere una specialità in investimenti, tasse, pensionamento e / o pianificazione immobiliare. Inoltre, il pianificatore finanziario può detenere varie licenze o designazioni, come la designazione Certified Financial Planner (CFP). I pianificatori finanziari possono specializzarsi in pianificazione fiscale, asset allocation, gestione del rischio, pianificazione pensionistica e/o pianificazione immobiliare.