co je Forex (FX)?

Forex (FX) označuje trh, kde se obchodují různé měny a měnové deriváty, jakož i měny a měnové deriváty, které se tam obchodují. Forex je portmanteau “ deviz.“Forexový trh je největším a nejlikvidnějším trhem na světě podle objemu obchodování, přičemž biliony dolarů každý den mění ruce. Nemá centralizované umístění, spíše forexový trh je elektronická síť bank, makléřů, institucí a jednotlivých obchodníků (většinou obchodování prostřednictvím makléřů nebo bank).

Mnoho subjektů, od finančních institucí na individuální investory, měna potřebuje, a může také spekulovat o směru pohybu konkrétní dvojici měn. Zveřejňují své příkazy k nákupu a prodeji měn v síti, aby mohli komunikovat s jinými měnovými příkazy od jiných stran.

forexový trh je otevřen 24 hodin denně, pět dní v týdnu, s výjimkou svátků. Forexový trh je otevřen na mnoha svátcích, na kterých jsou akciové trhy uzavřeny, i když objem obchodování může být nižší.

Forex Párů a Citace

Při obchodování měn, které jsou uvedeny v párech, jako je například USD/CAD, EUR/USD nebo USD/JPY. Ty představují Americký dolar (USD) versus Kanadský dolar (CAD), Euro (EUR) versus USD a USD versus Japonský jen (JPY).

k dispozici bude také cena spojená s každým párem, například 1.2569. Pokud byla tato cena spojena s párem USD / CAD, znamená to, že stojí 1.2569 CAD koupit jeden USD. Pokud se cena zvýší na 1.3336, pak nyní stojí 1.3336 CAD koupit jeden USD. Hodnota USD se zvýšila (pokles CAD), protože nyní stojí více CAD na nákup jednoho USD.

Forex Lots

na forexovém trhu měny obchodují s lots zvanými micro, mini a standard lots. Mikro lot je 1000 v hodnotě dané měny, mini lot je 10,000 a standardní lot je 100,000. To se liší od cesty do banky a výměny 500 dolarů za cestu. Při obchodování na elektronickém trhu forex se obchody konají v nastavených blocích měny a můžete obchodovat s jakoukoli velikostí, kterou chcete, v mezích povolených zůstatkem na vašem obchodním účtu. Například můžete obchodovat sedm mikro šarží (7 000) nebo tři mini šarže (30 000) nebo 75 standardních šarží (750 000).

jak velký je Forex?

forexový trh je jedinečný z několika důvodů, z nichž hlavní je jeho velikost. Objem obchodování je obecně velmi velký. Jako příklad lze uvést, obchodování na devizových trzích v průměru $ 6 .6 bilionů denně v roce 2019, podle banky pro mezinárodní platby (BIS). Pro srovnání, tento objem převyšuje objem obchodů s globálními akciemi (akciemi) zhruba 25krát.

největší devizové trhy se nacházejí ve velkých globálních finančních centrech, jako je Londýn, New York, Singapur, Tokio, Frankfurt, Hongkong a Sydney.

jak obchodovat na Forexu

forexový trh je otevřen 24 hodin denně, pět dní v týdnu napříč hlavními finančními centry po celém světě. To znamená, že můžete nakupovat nebo prodávat měny kdykoli během týdne.

v minulosti bylo obchodování na Forexu do značné míry omezeno na vlády, velké společnosti a hedgeové fondy. Ale v dnešním světě je obchodování s měnami stejně snadné jako kliknutí myší. A dostupnost již není problém, protože nyní může kdokoli obchodovat na Forexu. Mnoho investičních firem, bank a maloobchodních forex brokerů nabízí jednotlivcům možnost otevřít účty a obchodovat s měnami.

při obchodování na forexovém trhu kupujete nebo prodáváte měnu konkrétní země ve vztahu k jiné měně. Ale neexistuje žádná fyzická výměna peněz z jedné strany na druhou. To se děje v devizovém kiosku-pomyslete na turistu navštěvujícího Times Square v New Yorku z Japonska. Může převádět svůj fyzický jen na skutečné americké dolary (a může mu být účtován poplatek za provizi), aby mohl utratit své peníze, když cestuje. Ale ve světě elektronických trhů, obchodníků jsou obvykle přijetím pozice v určité měně s nadějí, že tam bude nějaký vzestupný pohyb a sílu v měně kupují (nebo slabosti, pokud prodávají), takže mohou mít zisk.

měna se vždy obchoduje vzhledem k jiné měně. Pokud prodáváte měnu, kupujete jinou a pokud kupujete měnu, prodáváte jinou. Ve světě elektronického obchodování je zisk dosažen z rozdílu mezi cenami vašich transakcí.

spotové transakce

spotový trh je určen k okamžitému dodání, což je pro většinu měnových párů definováno jako dva pracovní dny. Hlavní výjimkou je nákup nebo prodej USD / CAD, který je vypořádán v jeden pracovní den. Výpočet pracovního dne nezahrnuje soboty, neděle, a zákonné svátky v kterékoli měně obchodovaného páru. Během vánoční a velikonoční sezóny, některé spotové obchody mohou trvat až šest dní, než se usadí. Finanční prostředky jsou vyměňovány v den vypořádání, nikoli v den transakce.

Americký dolar je nejaktivněji obchodovanou měnou. Euro je nejaktivněji obchodovanou protiměnou, následovanou japonským jenem, britskou librou a švýcarským frankem.

pohyby na trhu jsou poháněny kombinací spekulací, ekonomické síly a růstu a úrokových rozdílů.

Forex (FX) Rollover

maloobchodníci obvykle nechtějí převzít dodávku měn, které kupují. Mají zájem pouze profitovat z rozdílu mezi jejich transakčními cenami. Z tohoto důvodu většina maloobchodních makléřů automaticky „převrátí“ měnové pozice na 5 pm EST každý den.

makléř v podstatě resetuje pozice a poskytuje buď úvěr nebo debet za rozdíl úrokových sazeb mezi dvěma měnami v držených párech. Obchod pokračuje a obchodník nemusí transakci doručit ani urovnat. Když je obchod uzavřen, obchodník realizuje svůj zisk nebo ztrátu na základě své původní transakční ceny a ceny, za kterou obchod uzavřel. Převrácené kredity nebo debety by mohly buď přidat k tomuto zisku, nebo ho odvrátit.

Od fx trh je uzavřen v sobotu a neděli, úrokové sazby, kreditní nebo debetní z těchto dnů, je aplikován na středu. Proto držení pozice ve středu v 5 hodin bude mít za následek připsání nebo odepsání trojnásobku obvyklé částky.

Forex Forwardové Transakce

forex transakce, které se usadí na rande později, než místo, je považován za „vpřed.“Cena se vypočítá úpravou spotové sazby tak, aby zohledňovala rozdíl v úrokových sazbách mezi oběma měnami. Výše úpravy se nazývá “ dopředné body.“Forwardové body odrážejí pouze rozdíl úrokových sazeb mezi dvěma trhy. Nejsou prognózou toho, jak se spotový trh bude v budoucnu obchodovat.

forward je smlouva na míru: může to být pro jakoukoli částku peněz a může se usadit k jakémukoli datu, které není víkend nebo dovolená. Stejně jako u spotové transakce jsou finanční prostředky vyměňovány v den vypořádání.

Forex (FX) Futures

měny forex nebo futures kontrakt je dohoda mezi dvěma stranami dodat stanovené množství měny ve stanoveném termínu, tzv. uplynutí doby, v budoucnosti. Futures kontrakty se obchodují na burze za stanovené hodnoty měny a se stanovenými daty vypršení platnosti. Na rozdíl od forwardu jsou podmínky futures kontraktu neobchodovatelné. Zisk se dosahuje z rozdílu mezi cenami, za které byla smlouva zakoupena a prodána. Většina spekulantů se nemusíte držet futures kontrakty až do vypršení platnosti, protože to by vyžadovalo doručit/usadit měně smlouvy představuje. Místo toho spekulanti nakupují a prodávají smlouvy před vypršením platnosti a realizují své zisky nebo ztráty z transakcí.

rozdíly na forexovém trhu

existují některé hlavní rozdíly mezi forexem a jinými trhy.

Méně Pravidel

To znamená, že investoři nejsou drženy jako přísné normy nebo předpisy, jako jsou akcie, futures nebo opčních trzích. Neexistují žádné clearingové domy a žádné centrální orgány, které dohlížejí na celý forexový trh. Můžete short-sell kdykoli, protože v Forexu jste nikdy ve skutečnosti zkrat; pokud prodáváte jednu měnu kupujete jinou.

Poplatky a Provize

Protože na trhu je neregulovaný, jak makléři účtovat poplatky a provize se bude lišit. Většina forex brokerů vydělává peníze označením rozpětí na měnových párech. Jiní vydělávají peníze účtováním provize, která kolísá v závislosti na množství obchodované měny. Někteří makléři používají oba přístupy.

plný přístup

neexistuje žádné omezení, kdy můžete a nemůžete obchodovat. Vzhledem k tomu, že trh je otevřen 24 hodin denně, můžete obchodovat kdykoli během dne. Výjimkou jsou víkendy, nebo když není kvůli svátku otevřeno žádné globální finanční centrum.

pákový efekt

forexový trh umožňuje pákový efekt až 50: 1 v USA a dokonce vyšší v některých částech světa. To znamená, že obchodník může otevřít účet za $ 1,000 a koupit nebo prodat až $ 50,000 v měně, například. Pákový efekt je dvojsečný meč; zvětšuje zisky i ztráty.

příklad forexových transakcí

Předpokládejme, že obchodník věří, že EUR ocení vůči USD. Dalším způsobem myšlení je, že USD bude klesat vzhledem k EUR.

kupují EUR / USD na 1.2500 a nákup $ 5,000 v hodnotě měny. Později ten den se cena zvýšila na 1.2550. Obchodník je up $ 25 (5000 * 0.0050). Pokud cena klesla na 1.2430, obchodník by ztrácel $ 35 (5000 * 0.0070).

ceny měn se neustále pohybují, takže se obchodník může rozhodnout držet pozici přes noc. Broker bude převrácení pozice, což má za následek kreditní nebo debetní na základě úrokového diferenciálu mezi Eurozónou a USA, Pokud Eurozóna má úrokovou sazbou 4% a USA má úrokovou sazbou 3%, obchodník patří vyšší úroková sazba měny, protože si koupili EUR. Při převrácení by proto obchodník měl obdržet malý kredit. Pokud by úroková sazba EUR byla nižší než sazba USD, obchodník by byl odepsán při převrácení.

převrácení může ovlivnit obchodní rozhodnutí, zejména pokud by obchod mohl být držen dlouhodobě. Velké rozdíly v úrokové sazby mohou mít za následek významné kredity nebo inkasa každý den, což může výrazně zvýšit nebo erodovat zisky (nebo zvýšit nebo snížit ztráty) z obchodu.

většina makléřů také poskytuje pákový efekt. Mnoho makléřů v USA poskytuje pákový efekt až 50: 1. Předpokládejme, že náš obchodník používá na tuto transakci pákový efekt 10: 1. Pokud používáte 10:1 pákový efekt obchodník nemusí mít na svém účtu $ 5,000, i když obchoduje s měnou v hodnotě $5,000. Potřebují jen 500 dolarů. Pokud mají pákový efekt $ 500 a 10: 1, mohou obchodovat s měnou v hodnotě $ 5,000. Pokud využijí pákový efekt 20: 1, potřebují na svůj účet pouze 250 $(protože 250 $ x 20 = 5 000$).

zisk 25 dolarů docela rychle vzhledem obchodník potřebuje pouze $500 nebo $250 v hlavním městě (nebo dokonce i méně, pokud používáte více pákový efekt), ukazuje sílu pákového efektu. Druhou stranou je, že pokud by tento obchodník měl na svém účtu pouze 250 $a obchod šel proti nim, mohli by rychle ztratit svůj kapitál.

je doporučeno, obchodníci řídit jejich pozici, velikost a řídit své riziko tak, aby žádný jeden obchod za následek velké ztráty.