co je to Corporate Development?

Corporate Development (Corp Dev) je skupina v korporaci odpovědná za strategická rozhodnutí o růstu a restrukturalizaci svého podnikání, navázání strategických partnerství a/nebo dosažení organizační dokonalosti. Účelem Dev Corp je vytvářet příležitosti pro společnost, a to prostřednictvím opatření, jako jsou fúze a akvizice (M&A)Fúzí, Akvizic M&ProcessThis průvodce vás provede všechny kroky v M&proces. Zjistěte, jak jsou fúze a akvizice a obchody dokončeny. V této příručce nastíníme akviziční proces od začátku do konce, různé typy nabyvatelů (strategické vs. finanční koupí), význam součinnosti, a transakční náklady, divestituresDivestitureA odprodej (nebo prodej) je likvidace majetku společnosti nebo obchodní jednotky přes prodej, výměna, uzavření, nebo bankrot. Může dojít k částečné nebo úplné likvidaci v závislosti na důvodu, proč se vedení rozhodlo prodat nebo zlikvidovat zdroje svého podniku. Mezi příklady odprodejů patří prodej intelektuálů a obchody, které využívají hodnotu obchodní platformy společnosti.

proč je firemní rozvoj potřebný?

rozvoj společnosti je potřeba společnosti, vytvořit a provádět inovační strategie, která pomůže společnosti využít její konkurenční výhodu a tím:

1. Zlepšení finanční a provozní výkonnost společnosti
2. Umožní společnosti překonat své konkurenty

Vnitřní vs. Vnější Zaměření

V jistém smyslu, rozvoj společnosti je zásadní zahleděná do sebe funkce pro organizaci. Je nutné vyplnit mezery v geografickém dosahu organizace a portfoliu produktů.

na druhé straně je rozvoj společnosti také nezbytnou vnější funkcí organizace. Je tomu tak proto, že organizace jsou dynamické podniky s cennými aktivy, které lze zpeněžit a pěstovat prostřednictvím různých kombinací obchodů a partnerství. Oddělení rozvoje společnosti je tedy povinno inovovat a vytvářet řadu obchodních partnerů a transakčních alternativ.

Struktura Firemního Rozvoje

#1 Centralizovaný model

Typicky, rozvoj společnosti je centralizované funkce, protože to dává Corp Dev team ptáci-oční pohled na organizaci, která jim pomáhá rozpoznat příležitosti a hrozby. To umožňuje společnosti využít toho, že je prvním hybatelem v případě příležitosti, a podniknout preventivní opatření proti hrozbám. Taková struktura také umožňuje vývojovému týmu společnosti strukturovat obchody s jinými podniky, které dobře zapadají do portfolia společnosti.

je však třeba poznamenat, že centralizované oddělení Corp Dev neznamená, že oddělení pracuje zcela izolovaně od ostatních operačních skupin v rámci společnosti. Například po získání podniku pomáhá tým rozvoje společnosti integrovat akvizici do společnosti spoluprací s podpůrnými funkcemi a obchodními liniemi v rámci společnosti a s prodejci mimo společnost.

#2 hybridní model

v rámci tohoto organizačního modelu je oddělení rozvoje společnosti štíhlé-tj. Tento štíhlý tým závisí na síti externích a interních zdrojů pro poskytování odborných znalostí při hodnocení potenciálních partnerství a strategických transakcí.

#3 decentralizovaný model

decentralizovaný organizační model Corp Dev ve skutečnosti znamená, že neexistuje žádné hlavní oddělení rozvoje společnosti. Místo toho je tým pro vývoj společnosti sestaven případ od případu nebo ad hoc a je tvořen jednotlivci z různých interních oddělení.

přesné složení týmu je určeno odbornými znalostmi potřebnými pro konkrétní projekt rozvoje společnosti. Například, pokud by projekt byl odprodejem, pak by tým Corp Dev byl silně osídlen jednotlivci z podnikových financí a právních oddělení.

centralizovaný model je nejoblíbenějším modelem rozvoje společnosti, zatímco decentralizovaný model je nejméně populárním modelem.

Práce Profil Firemní Vývojový Tým

rozvoj společnosti skupiny jsou zodpovědné za širokou škálu funkcí a rozsah funkcí se může lišit výrazně od společnosti do společnosti. Mnoho lidí si myslí Corp Dev jako výhradně zapojených do fúzí a akvizic (M&A)Fúzí, Akvizic M&ProcessThis průvodce vás provede všechny kroky v M&proces. Zjistěte, jak jsou fúze a akvizice a obchody dokončeny. V této příručce, budeme nastínit akvizičního procesu od začátku do konce, různé typy nabyvatelé (strategické vs. finanční koupí), význam součinnosti, a transakční náklady, ale – a to zejména na velké korporace – Dev Corp je obvykle zapojeni v řadě dalších projektů, kromě toho, že M&A.

Některé z nejčastějších povinnosti Corp Dev patří následující:

• Dosažení provozní dokonalosti
• Analýzy a investovat do nových strategických iniciativ (to se týká fúzí, akvizic, a také strategická divestice)
• Vytváření modelů předpovědi a rozpočty k určení aktiv, alokace a sledování výkonnosti firmy
• Jednání s vládou a/nebo průmyslových regulátorů
• Zajištění kapitálové přiměřenosti
• Identifikace a manipulaci non-core obchodního majetku
• Zlepšení klienta/zákazníka, zkušenosti
• Optimalizace firma produktivity
• Účast ve finanční konference, setkání akcionářů, Investorů Dní, a zisk vydání v pořadí komunikovat strategii společnosti na akcionáře
• vývoj Produktů a pronikání na trh
• řízení Portfolia
• Pochopení klíčových faktorů výnosů a nákladů; identifikace nejdůležitějších Klíčových Ukazatelů Výkonnosti (Kpi) k měření a hodnocení výkonnosti firmy

Prováděcí Strategie pro Rozvoj společnosti

následující strategie jsou běžně používány k dosažení cílů firemní rozvoj:

#1 Fúzí a Akvizic

Velké společnosti často získat/koupit menší firmy, které mají dovednosti, znalosti, zákazníci, příjmy, zisk, a/nebo peněžní toky, které mohou významně těžit nástupnické společnosti. V ostatních případech může společnost získat firmu, o které si myslí, že má potenciál, a poté přepracovat svůj obchodní model, aby ji přijala novým, a doufejme, ziskovým směrem. K provedení takových akvizic musí být odborníci na rozvoj společnosti kvalifikovaní v oblasti podnikového oceněníspecialista pro oceňování podniků se týká procesu určování skutečné hodnoty podniku. Majitelé spolupracují s odborníkem na oceňování podniků, který jim pomůže získat objektivní odhad hodnoty jejich podnikání.Vyžadují klepnutím na služby specialistů na oceňování podniků k určení reálné hodnoty podniku,, řízení rizik, finanční modelování, vyjednávání, a integrace.

při provádění fúzí a akvizic jsou týmy pro rozvoj společností: (1) vytvořit seznam cílů, (2) hodnoty společnosti, ve finančním modelu, (3) vyjednat podmínky dohody, a (4) integrovat akvizice do společnosti. Pro více informací o tomto, viz náš průvodce na M&ProcessMergers Akvizic M&ProcessThis průvodce vás provede všechny kroky v M&proces. Zjistěte, jak jsou fúze a akvizice a obchody dokončeny. V této příručce nastíníme akviziční proces od začátku do konce, různé typy nabyvatelů (strategické vs. finanční nákupy), význam synergií a transakční náklady.

pro úspěšnou integraci týmy Corp Dev často vytvářejí smlouvu o přechodových službách (TSA) mezi kupujícím a prodávajícím. TSA určuje povahu a dobu trvání, po kterou bude prodávající nadále poskytovat služby zakoupenému podniku. To vytváří hodnotu pro kupujícího, protože jim poskytuje čas na integraci nově zakoupeného podniku. Pomáhá také prodávajícímu, protože jim umožňuje zmírnit uvízlé náklady a restrukturalizovat jejich systémy (zejména pokud kupující získal pouze část svého podnikání).

#2 dlouhodobá partnerství

mít pověst na trhu jako“ partner “ volby poskytuje společnosti konkurenční výhodu. Je to proto, že stabilní partnerství, složené z řady organizací, poskytují všem partnerům úspory z rozsahu. Kromě toho, aby se zabránilo cenové válce/závodu na dno s potenciálním konkurentem, společnosti často dávají přednost navazování partnerství s nimi.

také vytváření partnerství je (obvykle) mnohem méně kapitálově náročné než získání firmy. Tak, vzhledem k tomu, poptávka po vytváření partnerství v inovativní způsoby, vědět, jak vytvořit udržitelné partnerství s dalšími organizacemi vytváří konkurenční výhodu.

#3 odprodeje a výprodeje

společnosti čelí vnitřnímu i vnějšímu tlaku, aby zajistily, že portfolia společnosti efektivně využívají kapitál. V důsledku toho je odprodej majetku společnosti nebo obchodní jednotky prodejem, výměnou, uzavřením nebo bankrotem. Může dojít k částečné nebo úplné likvidaci v závislosti na důvodu, proč se vedení rozhodlo prodat nebo zlikvidovat zdroje svého podniku. Příklady odprodejů zahrnují prodej intelektuálních a vyřezávaných outů se staly pro společnosti stále důležitější strategií.

plánované vykládání aktiv na základě pravidelné revize portfolia společnosti může mít za následek vysokou návratnost společnosti. Toto je další funkce Corp Dev, která vyžaduje rozsáhlé finanční modelování, Excel dovednosti, a silné porozumění technikám oceňování podniků.

# 5 strategické aliance

strategické aliance umožňují společnostem zapojeným do aliance lépe řídit svá rizika, využívat základní schopnosti a aktiva a urychlit vstup na nové trhy. Strategické aliance jsou obzvláště obezřetné vozidla pro zadání rozvíjejících se trzích, jako je Indie, Čína a Brazílie, protože pomáhají společnost vstupuje do nové země tvoří požadované obchodní vztahy a učit se příslušné obchodní praktiky rychleji, než by to bylo možné jinak.

Kromě toho, strategické aliance často za následek efektivnější využití kapitálu, protože náklady na investice je společná a riziko rozptýlené mezi partnery v souladu s své dovednosti set/aktiv příspěvek.

#6 Kreativní Transakcí pro Optimalizaci Hodnoty pro Akcionáře

Aktivistických akcionářů a zajištění fundsHedge Fondu StrategiesA investiční fond je investiční fond, vytvořený akreditovaný jednotlivců a institucionální investory za účelem maximalizace výnosů a často vyvíjet vnější tlak na společnosti s uvedením své preference a názory týkající se společnosti výkonnost a strategické směřování. Požadavky vztáhl takové investory působit jako pobídky pro firemní vývojový tým inženýra nové druhy obchodů pro optimalizaci hodnoty pro akcionáře.

Metriky pro Hodnocení Efektivnosti Firemního Rozvoje v Organizaci

nejčastěji používané metriky pro měření výkonnosti společnosti firemní vývojové oddělení, jsou:

1. Čistá současná Hodnota (NPV): vyšší NPVNPV FormulaA průvodce NPV vzorec v aplikaci Excel při provádění finanční analýzy. Je důležité přesně pochopit, jak funguje vzorec NPV v aplikaci Excel a matematiku za ním. NPV = F / kde, PV = současná hodnota, F = budoucí platba (peněžní tok), r = diskontní sazba, n = počet období v budoucnu, tím lepší je výkon týmu společnosti Corp Dev.
2. Návratnost InvestmentROI Vzorec (Návratnost Investic)Návratnost investic (ROI) je finanční poměr užívaný pro výpočet dávek investor obdrží ve vztahu k jejich investiční náklady. Nejčastěji se měří jako čistý příjem dělený původními kapitálovými náklady investice. Čím vyšší je poměr, tím větší je získaná výhoda. (NÁVRATNOST): Stejně jako NPV, stále vyšší návratnost investic znamená solidní oddělení vývoje Corp.
3. vnitřní míra návratnosti (IRR): čím lépe provádí společnost Corp Dev, tím vyšší je marže, o kterou IRR překročí požadovanou míru návratnosti společnosti.
4. růst výnosů: růst výnosů je další metrika, která se používá k hodnocení výkonu oddělení Corp Dev.
5. analýza strategických faktorů: vyšší skóre společnosti ve své analýze strategických faktorů naznačuje provozní efektivitu oddělení rozvoje společnosti.
6. Synergy Capture: Pokud je po fúzi a akvizici výkon a hodnota obou organizací dohromady větší než výkon a hodnota obou organizací Samostatně, společnost údajně zachytila synergii. Synergický efekt transakce/obchodu je často nejsnadněji patrný v cenách akcií akcií-pokud je synergický efekt pozitivní – ceny akcií se zvyšují.
7. analýza ředění/akrece: Pokud ředění/akrečního analysisAccretion DilutionAccretion Ředění Analýza je jednoduchý test slouží k určení, zda navrhovaná fúze nebo akvizice zvýší nebo sníží post-transakční EPS ukazuje, že zisk na akcii se zvýší po M&, Corp Dev tým je považován za dobrý na vytváření hodnoty pro akcionáře.
8. udržení Zákazníků: Od části Corp Dev odpovědnost pracuje na zlepšení zákazník/klient zkušenosti, vyšší retence zákazníků sazby odrážejí Firemní Vývojový tým je úspěch v této oblasti snažení.
9. fluktuace zaměstnanců: rozvoj společnosti tím, že pomáhá vytvářet obchodní úspěch a provozní efektivitu, může také přispět k dosažení a udržení nízké míry fluktuace zaměstnanců.

efektivní oddělení Corp Dev má schopnost přesně posoudit hodnotu a riziko, generovat značný počet obchodů, získávat cíle a řídit optimální a úspěšnou obchodní strategii.

zdroj: M&kurz finančního modelování od CFI.

další zdroje pro rozvoj společnosti

Corp Dev pomáhá společnosti definovat strategii optimální pro její růst. Můžete se dozvědět více tím, že prozkoumá tyto dodatečné zdroje, volně poskytované CFI:

• Finanční Modelování GuideFree Finanční Modelování GuideThis finanční modelování příručka pokrývá Excel tipy a osvědčené postupy, předpoklady, ovladače, prognózování, spojující tři prohlášení, DCF analýzy více
• M&Proces OverviewMergers Akvizic M&ProcessThis průvodce vás provede všechny kroky v M&proces. Zjistěte, jak jsou fúze a akvizice a obchody dokončeny. V této příručce, budeme nastínit akvizičního procesu od začátku do konce, různé typy nabyvatelé (strategické vs. finanční koupí), význam součinnosti, a transakční náklady
• Termín List templateTerm List TemplateDownload náš termín list šablona příklad. Termín list nastiňuje základní podmínky v rámci investiční příležitosti a nezávazné dohody
• LOI templateleter záměru (LOI)stáhnout CFI Letter of Intent (LOI) šablona. LOI nastiňuje podmínky & dohody o transakci před podpisem konečných dokumentů. Mezi hlavní body, které jsou obvykle zahrnuty v dopisu o záměru, patří: přehled a struktura transakcí, časová osa, due diligence, důvěrnost, exkluzivita